현대글로비스, 중장기 실적 개선·주주환원 정책 기대… 목표가 ‘↑’ [대신증권]

▲현대글로비스 CI.

대신증권은 현대글로비스에 대해 이익개선과 더불어 주주환원정책 발표 등으로 투자심리 유입이 기대된다고 20일 밝혔다. 이에 투자의견 매수와 목표주가를 기존 25만원에서 28만원으로 12% 상향했다.

양지환 대신증권 연구원은 이날 보고서를 통해 “목표주가 상향은 올해 2분기부터 2025년까지 실적 추정치 상향과 신사업 및 주주환원확대 등에 따른 벨류에이션 확장을 감안했다"며 “지난 6월 14일부터 단기간에 주가가 크게 오른 것 같지만 현 주가는 저평가된 상황으로 추가적인 상승 여력이 충분하다"고 말했다.

양 연구원은 오는 6월 29일에 있을 CEO 인베스터 데이(Investor Day)를 통해 중장기 사업 전략 및 재무목표, 주주환원정책에 대한 발표가 있을 것으로 기대했다. 그는 “올 하반기부터 자동차운반선(PCC)사업부문 중장기 용선 인도에 따른 비용절감 및 용량(Capacity) 확대, 계약 변경에 따른 운임 상승 등으로 실적 개선이 예상된다"며 “배터리 리사이클링 관련한 신사업부문도 에코프로그룹과의 사업 협력으로 구체화될 전망"이라고 설명했다.

2분기 실적도 시장 전망치를 상회할 것으로 전망된다. 대신증권이 전망한 현대글로비스의 2분기 매출액은 약 7조원, 영업이익은 4208억원이다. 이는 각각 전년 동기 대비 7.1%, 2.0%가 각각 증가한 수치다.

양 연구원은 “2분기 평균환율이 1369원으로 전분기 대비 약 3% 상승하면서 반제품조립(CKD)부문의 수익성에 긍정적 영향을 줬을 것"이라며 “또한 상하이컨테이너운임지수(SCFI) 기준으로 컨테이너운임이 전분기 대비 18.2% 상승해 포워딩 매출액도 증가할 것으로 기대된다"고 강조했다.

양성모 기자 paperkiller@ekn.kr